Кредитный рынок Таиланда ждет замедление роста

Прогноз: сокращение роста банковских кредитов в 2024 году

Ожидается, что рост банковских кредитов в 2024 году сократится, хотя в четвертом квартале наблюдается небольшое его увеличение. Банки продолжат ужесточение кредитных стандартов в 2025-2026 годах на фоне умеренного роста ВВП, отмечают аналитики.

С увеличением доли проблемных кредитов в розничных кредитных продуктах банки будут продолжать ужесточение стандартов кредитования в четвертом квартале, отметил аналитик CGS International Securities (Thailand) Вирапат Вонг-Урай, ссылаясь на результаты опроса старших кредитных офицеров Таиланда, проведенного Центральным банком страны.

29 ноября Центральный банк сообщил о состоянии качества активов в банковском секторе за третий квартал, где отмечается дальнейшее ухудшение в сегментах потребительских, оптовых и розничных кредитов.

В сегменте розничных кредитов, несмотря на рост доли проблемных кредитов (NPL) по всем основным продуктам, наибольшее увеличение наблюдается по кредитным картам и ипотечным кредитам.

Сумма списания проблемных кредитов в третьем квартале увеличилась на 27% по сравнению с прошлым годом, но снизилась на 10% по сравнению с предыдущим кварталом.

Процесс реструктуризации долгов вырос на 15% по сравнению с прошлым годом и на 18% по сравнению с тремя месяцами ранее. В CGS считают, что это «отражает усилия по очистке балансов».

«Мы считаем, что спрос на розничные кредиты в последние три месяца этого года будет стимулироваться автокредитами, в том числе благодаря мотор-шоу в декабре, а также кредитными картами в высокий сезон для внутренних расходов», – отметил Вирапат.

В то же время спрос на бизнес-кредиты будет исходить от кредитов на оборотный капитал. В целом, рост кредитования немного увеличится по сравнению с предыдущим кварталом, но в 2024 году рост кредитов, вероятно, будет отрицательным, так как общий объем кредитования сократился в первые девять месяцев, добавил он.

По оценкам CGS, рост банковских кредитов в 2025 и 2026 годах составит 2,6-3%, поскольку банки сохранят осторожные кредитные критерии, а рост ВВП останется умеренным. Брокер также прогнозирует рост ВВП на уровне 3% в 2025 году.

С учетом ожидаемого снижения ставки в первой половине следующего года, чистая процентная маржа банков, по прогнозам CGS, снизится до 3,45% в 2025 году и 3,41% в 2026 году с текущих 3,51%.

«Снижение ставки будет негативно сказываться на чистой процентной марже банков, так как они ориентируются на ставки, устанавливаемые Центральным банком», – отметил аналитик.

«Корпоративные кредиты, кредиты для малого и среднего бизнеса и ипотечные кредиты, как правило, имеют плавающую процентную ставку, тогда как кредиты по кредитным картам, автокредиты и необеспеченные личные кредиты – фиксированную», – добавил он.

Аналитик KGI Securities (Thailand) Чали Куэйен ожидает, что в четвертом квартале темпы роста проблемных кредитов ускорятся, поскольку во многих банках наблюдается резкое увеличение числа просроченных кредитов более чем на три месяца.

«Эти кредиты, вероятно, превратятся в проблемные в четвертом квартале», – отметил он.

Правительство и Центральный банк совместно разрабатывают меры помощи для проблемных кредитов, таких как кредиты с особыми условиями и NPL, просроченные более чем на год.

«Меры свидетельствуют о том, что ситуация с плохими долгами хуже, чем ожидалось ранее, и банки вынуждены предоставлять помощь проблемным заемщикам в обмен на отсрочку перевода проблемных кредитов в статус NPL», – отметил Чали.