Финансовая стабильность в Таиланде: банки сообщают о рекордных прибылях

📊 Тайские банки на фоне замедления экономики: сильный старт в первом квартале 2025 года

Несмотря на признаки экономического замедления в Таиланде, банковский сектор демонстрирует устойчивость и прибыльность. В первом квартале 2025 года крупнейшие банки страны отчитались о солидной прибыли, указывая на способность адаптироваться к внешним и внутренним вызовам.

🔹 Лидеры по прибыли: BBL, ttb, Krungthai

Bangkok Bank (BBL) возглавил список с чистой прибылью в 12,6 млрд бат, что на 19,9% больше, чем в прошлом году. Рост был обеспечен увеличением операционного дохода, особенно процентного дохода, который достиг 31,9 млрд бат, при чистой процентной марже (NIM) в 2,89%. Также вырос и непроцентный доход — за счёт комиссий и инвестиционных доходов.

Однако банк указывает на нарастающие риски: геополитическую напряжённость, волатильность цен на энергоносители и высокую долговую нагрузку населения, что может подорвать покупательскую способность и уверенность инвесторов. В ответ BBL придерживается осторожной стратегии, акцентируя внимание на устойчивом росте, финансовой стабильности и ответственном кредитовании.

• Общий кредитный портфель BBL на конец марта — 2,72 трлн бат (+1,0% с начала года)
• Доля проблемных кредитов (NPL): 3,0%
• Коэффициент покрытия: 300,3%
• Депозиты: 3,23 трлн бат (+1,8%)
• Коэффициент ссуд к депозитам (LDR): 84,4%

📉 TISCO: падение прибыли, но сильная позиция

TISCO Financial Group сообщила о чистой прибыли в 1,643 млрд бат — это снижение на 5,2% по сравнению с тем же периодом прошлого года, что отражает сохраняющуюся экономическую слабость.

Несмотря на снижение прибыли, и TISCO Group, и TISCO Bank получили повышение кредитных рейтингов от TRIS Rating до “A” и “A+” соответственно.

Генеральный директор Сакчай Пичапат отметил, что в I квартале 2025 года экономика Таиланда сталкивалась с новыми рисками:

• продолжительные торговые конфликты,
• землетрясения, подорвавшие потребительскую уверенность,
• а также реталиационные тарифы со стороны США, вступившие в силу в апреле.

Ожидаемый рост ВВП в 2025 году, по оценкам TISCO, составит лишь 1,5–2% и будет зависеть от исхода международных переговоров и регионального влияния торговой политики.

💹 CIMB Thai Bank: +33.9% чистой прибыли

CIMB Thai Bank отчитался о чистой прибыли в 838,1 млн бат — это рост на 33,9% по сравнению с первым кварталом прошлого года.
Ключевые факторы:

• рост комиссионного дохода на 20,7%
• общее снижение процентных доходов на 5,1%
• снижение коэффициента затрат к доходу (CIR) с 62,5% до 47,6%

Это отражает эффективность оптимизации затрат и рост операционной продуктивности.

🏦 TMBThanachart (ttb): стабильный рост и низкий уровень проблемных активов

TMBThanachart Bank (ttb) сообщил о чистой прибыли в 5,096 млн бат за первый квартал 2025 года. Основной вклад внесли:

• эффективное управление расходами
• низкий уровень NPL — 2,75%, обеспеченный программой реструктуризации “Khun Soo, Rao Chuay” (Ты борешься — мы помогаем)

📈 Krungthai Bank: прибыль 11,714 млн бат и повышение рейтинга

Krungthai Bank достиг 11,714 млн бат чистой прибыли, при этом:

• улучшена структура активов
• продолжается реструктуризация задолженности клиентов
• S&P Global повысило рейтинг банка до “BBB”, подчеркнув устойчивое развитие

💼 Krungsri (Bank of Ayudhya): +20% к прибыли и фокус на корпоративных клиентах

Krungsri и его дочерние компании отчитались о прибыли в 7,53 млрд бат, что на 20% выше, чем в предыдущем квартале.

Основные драйверы роста:

• увеличение корпоративного кредитования на 4,7%
• повышение NIM до 4,1%
• рост непроцентного дохода на 5,4%
• улучшение коэффициента CIR до 45,7%
• NPL — 3,29%, покрытие — 124,5%
• CET1: 14,91%

Krungsri продолжает поддерживать клиентов программой “You Fight, We Help” и акцентирует внимание на восстановлении пострадавших отраслей.

Общий портфель кредитов: 1,9 трлн бат
Депозиты: 1,84 трлн бат
Общие активы: 2,63 трлн бат
Статус: системно значимая финансовая группа (D-SIB)

👀 Что дальше: ждём отчётов KBANK и SCB

На 21 апреля ожидаются отчёты от двух ключевых игроков рынка — Kasikornbank (KBANK) и Siam Commercial Bank (SCB). Их результаты дадут полную картину состояния банковского сектора Таиланда на фоне неопределённостей в торговле, долгах и глобальных рисков.

🧾 Вывод: банковский сектор демонстрирует устойчивость — пока

На фоне замедления экономики, слабой внутренней потребительской активности и нестабильной глобальной торговли, тайские банки демонстрируют стабильные показатели. Однако высокая задолженность домохозяйств, геополитические риски и внешнеторговые барьеры — это факторы, которые могут оказать давление во втором квартале 2025 года.

Банки становятся важным индикатором реальной устойчивости экономики Таиланда — и одновременно важным источником возможной турбулентности, если внешние шоки усилятся.